Спрощення кредитування DeFi за допомогою кросс-чейн функціональності: X Spaces з протоколом Nolus
Дата: 2024-09-04 Автор: Henry Casey Категорії: БЛОКЧЕЙН
Незважаючи на зростання та потенціал кредитування DeFi, його виклики можуть перешкоджати масовому впровадженню. Камен Трендафілов, співзасновник протоколу Nolus, обговорив цю тему на нещодавньому заході Cointelegraph X Spaces.
Трендафілов вважає, що потенціал ринку обмежений через надмірний обсяг заблокованого забезпечення, оскільки це витрачає капітал, який міг би використовуватися для мінімізації контрагентського ризику.
Він також зазначив, що багато рішень у сфері DeFi покладаються на змінні відсоткові ставки, які можуть сильно вагатися. "Неефективність, яку ми бачимо на ринку, досить проста, особливо в кредитуванні", - сказав він. "У вас багато надмірного забезпечення, високий ризик ліквідації, і ви не володієте активами цих деривативів", - додав він.
Учасник програми Cointelegraph Accelerator, Nolus, через свій крос-чейн лізинговий протокол прагне вирішити ці проблеми, пропонуючи унікальний підхід до запозичення та володіння своїм флагманським продуктом, DeFi Lease. Запущений у червні 2023 року, цей протокол пройшов дві незалежні перевірки безпеки та обробив транзакції на загальну суму понад 60 мільйонів доларів через свої функції Earn та Lease, а також 23 мільйони доларів у заблокованій вартості DeFi лізингів.
DeFi Lease від Nolus працює на блокчейн-мережі, об'єднуючи кредиторів та позичальників на одному ринку DeFi. Натхненний традиційними лізинговими схемами DeFi Lease дозволяє користувачам отримувати до 150% фінансування на їх початкові інвестиції. Позичальники отримують повне право власності на базовий актив із самого початку, виплачуючи кредит.
Однією з ключових переваг DeFi Lease є зниження ризику ліквідації, що є основною проблемою для трейдерів із використанням позикових коштів. Механізм працює таким чином: позичальники вносять платіж у будь-якій валюті та отримують до 150% додаткового капіталу у стабільних монетах від кредиторів. Ця сукупна сума використовується для покупки бажаного активу. Примітно, що як початковий внесок, так і позику використовуються як забезпечення, що значно збільшує буфер порівняно із традиційними моделями кредитування DeFi.
Nolus також використовує стратегію часткової ліквідації. Якщо ліквідація стає необхідною, продається лише частина активу, що дає позичальнику додатковий час відновлення ціни і запобігає повну втрату активу.
На відміну від інших платформ, Nolus не потребує створення власних пулів ліквідності для свопів. Натомість він використовує існуючу ліквідність DEX через технологію IBC та міжмережові акаунти.
«Ми є рідним блокчейном на базі Cosmos, як Osmosis та Neutron. Nolus пов'язаний з цими двома мережами і використовує їх найбільш ліквідні DEX, такі як Osmosis DEX на Osmosis та Astroport на Neutron», - пояснив Трендафілов, «і все, що має достатню ліквідність у цих пулах, може використовуватися протоколом Nolus». Це виключає необхідність управління власною ліквідністю та дозволяє пропонувати ширший спектр активів для запозичення.
Ще однією унікальною особливістю платформи є її модель на основі розрахунків готівкою. "Все, що оплачується готівкою позичальником, включаючи відсотки, які він платить, негайно надходить кредитору", - сказав спікер. У результаті кредитори впевнені у прямій віддачі своїх інвестицій, а чи не покладаються на теоретичні відсоткові ставки.
Примітно, що Nolus також пропонує інтеграцію з деривативами ліквідного стейкінгу, що дозволяє користувачам отримувати винагороди на стейкінгові активи для компенсації витрат на запозичення. Щоб підтримувати здоровий баланс між попитом та пропозицією, Nolus обмежує обсяг ліквідності, яку можуть надати кредитори.
"Ми тримаємо все, що нижче 65% використання, закритим", - сказав Трендафілов. Цей підхід спрямовано запобігання ситуацій, коли позичальникам бракує ліквідності, забезпечуючи у своїй стабільне отримання відсотків кредиторами.
Крім того, кредитори отримують винагороду в NLS, рідний токен блокчейну Nolus. Ці токени служать не лише для оплати комісій за газ усередині екосистеми Nolus, а й відкривають додаткові переваги.
Дивлячись у майбутнє, дорожня карта проекту сповнена захоплюючих подій. "У короткостроковій перспективі ми додаємо нові лістинги активів і оновлюємо наш блокчейн до останньої версії", - сказав Трендафілов. «Потім ми плануємо створювати позиції на продаж, а не лише пропонувати позиції на покупку. У нас є стратегії, які дозволяють використовувати актив усередині DeFi лізингів. У довгостроковій перспективі, ймовірно, найважливішим є масштабування крос-чейну та інтеграція з екосистемою EVM».
