Telegram обеспечил финансирование на $1,7 млрд через выпуск облигаций

Согласно информации Bloomberg, предложение было открыто 28 мая 2025 года и закрыто в тот же день. Окончательные расчёты по сделке запланированы на 5 июня. Инвесторы, вложившиеся в новые бумаги, получили возможность в будущем обменять их на акции Telegram, если компания выйдет на биржу. Условие конвертации предусматривает выкуп облигаций по цене 80% от их номинала.

Из полученных средств $955 млн будет направлено на выкуп конвертируемых облигаций, выпущенных ещё в 2021 году, срок действия которых истекает в марте 2026 года. Оставшиеся $745 млн Telegram планирует вложить в развитие своих сервисов и расширение платформы.

Это уже не первый опыт компании в работе с долговыми инструментами: четыре года назад она разместила аналогичные облигации на пятилетний срок, однако тогда доходность составила 7%. Новый выпуск позволил частично рефинансировать старые обязательства на более выгодных условиях и одновременно привлечь дополнительные средства.

Отдельного внимания заслуживает реакция криптовалютного рынка. Курс Toncoin (TON), связанного с Telegram, отреагировал на новости сдержанно. Несмотря на первоначальный ажиотаж после анонса сделки, суточный рост составил лишь 1%, а недельная динамика показывает увеличение на 8,7%. Это говорит о стабильном интересе к токену, несмотря на менее резкую реакцию на этапе закрытия сделки.

Ранее, в октябре 2023 года, появились слухи о возможном IPO Telegram. Однако в апреле 2024 года Павел Дуров заявил, что не рассматривает размещение акций в ближайшей перспективе. Тем не менее, включение опции конвертации облигаций в акции может свидетельствовать о том, что в будущем такая возможность всё же остаётся на повестке дня.